კომპანიის ფინანსური ციკლი: რა არის ეს, პერიოდები და გათვლები

ორგანიზაციაში მუდმივად ხდება საქონლისა და მომსახურების გადაადგილება, ელემენტები, რომლებიც წარმოშობა იყო კომპანიის მიერ შეძენილი ნედლეული და საბოლოოდ პროდუქტი, რომელიც იყიდებოდა კომპანიაში საზოგადოებრივი.

პროცესს, რომელიც იწყება ნედლეულის შეძენის, გარდაქმნისა და გაყიდვის შემდეგ, ეწოდება კომპანიის ფინანსურ ციკლს, ა მოქმედებების ერთობლიობა, რომელიც მეორდება სამუდამოდ და რომლის ხანგრძლივობა პირდაპირ დამოკიდებულია ადამიანთა რაოდენობასა და მასში არსებულ საქმიანობაზე ჩართული.

შემდეგ უფრო სიღრმისეულად ვნახავთ კომპანიის ფინანსური ციკლის განმარტებას, მის მახასიათებლებს, პერიოდებსა და გაანგარიშებებს ამ კონცეფციის ფარგლებში და რა არის მისი მოკლე და გრძელვადიანი მოდალობები.

• დაკავშირებული სტატია: "ადმინისტრაციული რაოდენობრივი სკოლა: რა არის ეს და მახასიათებლები"

როგორია კომპანიის ფინანსური ციკლი?

კომპანიის ფინანსური ციკლი არის საქონლისა და მომსახურების მუდმივი გადაადგილება, რაც ხდება ორგანიზაციაში, რათა მან შეძლოს მუშაობის გაგრძელება. ამ ციკლებიდან ერთ-ერთი დასრულების შემდეგ, ის თავიდან იწყება.

ეს პროცესი იწყება ნედლეულის შეძენიდან, გარკვეული პროდუქტების გადაკეთებით ან დასრულებული მომსახურება, გაყიდვა, ფაილი ფულის მოგებამდე, რაც ნებისმიერი მიზნის მიზანია ბიზნესი

ამრიგად, ფინანსური ციკლი არის იმ პერიოდის განმავლობაში, რაც კომპანიას სჭირდება თავისი საქმიანობის განსახორციელებლად, ამდენ ხანს სჭირდება ნორმალური ფუნქციონირების შესრულება. ორგანიზაციის ფინანსური ციკლის შეფასებით, შესაძლებელია კომპანიის ოპერაციული ეფექტურობის ხედვა და, თუ ეს ძალიან გრძელია, საკუთარმა ინსტიტუტმა უნდა იმოქმედოს მის მაქსიმალურად შემცირებაზე და უზრუნველყოს, რომ მის ეკონომიკურ საქმიანობაში შედის ბიზნესი, რომელიც არის უფრო ეფექტური და წარმატებული

რაც უფრო მოკლეა ფინანსური ციკლი, მით უფრო მალე შეძლებს კომპანია ინვესტიციის აღდგენას. მეორეს მხრივ, თუ ფინანსური ციკლი გრძელია, ეს ნიშნავს, რომ კომპანიას უფრო მეტი დრო დასჭირდება თქვენს მიერ შეძენილი ნედლეულის გარდაქმნა თქვენს მიერ შეთავაზებულ საქონლად ან მომსახურებებად, რომელთა შეძენის საშუალებასაც გაძლევთ მოგება

მახასიათებლები

კომპანიების ფინანსური ციკლი ისინი გვეუბნებიან რამდენი დღე გადის საჭირო მასალების შეძენიდან, რომ ორგანიზაციამ შეძლოს საქონლისა და მომსახურების წარმოება ან გაყიდვა, შეაგროვეთ ფულადი სახსრები ამ გაყიდვებიდან, გადაიხადეთ თქვენი მომწოდებლები და მიიღეთ თანხა უკან. ეს პროცესი სასარგებლოა სამუშაო კაპიტალის ოდენობის შესაფასებლად, რაც ორგანიზაციას დასჭირდება შეინარჩუნეთ ან გაზარდეთ თქვენი ოპერაცია, ანუ გქონდეთ მინიმალური მოგება და მოგება ეკონომიკური

ფინანსურ ციკლში გინდა გქონდეს კარგი ინვესტიცია-მოგება, ანუ გინდა ინვესტიცია გააკეთო ფულის შოვნისთვის, ამის გარეშე იგულისხმება გაყიდვების დაკარგვა მასალების მარაგის არქონის ან სათანადო დაფინანსების არქონის გამო. ანუ, მეწარმეები ეძებენ საუკეთესო გზას მეტი მოგების მისაღებად ზედმეტი ინვესტიციის გარეშე. მენეჯმენტის გადაწყვეტილებები ან ბიზნეს პარტნიორებთან მოლაპარაკებები გავლენას მოახდენს კომპანიის ფინანსურ ციკლზე, რაც მას ან უფრო გრძელს ან მოკლედ გახდის.

ჩვეულებრივ, კომპანიებს, რომლებსაც აქვთ მოკლე ფინანსური ციკლი, ნაკლები ფულადი სახსრები სჭირდებათ, რადგან, როგორც წესი, ნაკლები ხალხია ჩართული და, შესაბამისად, ნაკლები ხელფასებიც. ამ შემთხვევებში, მცირე მოგების მარჟის არსებობის შემთხვევაშიც, თქვენ შეგიძლიათ გაიზარდოთ დაზოგვით და უკეთეს დანადგარებში ინვესტიციით. მეორეს მხრივ, თუ კომპანიას აქვს ხანგრძლივი ფინანსური ციკლი, თუნდაც მაღალი მოგების მინდვრებით, შეიძლება ამას მოითხოვდეს დამატებითი დაფინანსება რომ გაიზარდოს, რადგან თქვენ გჭირდებათ მეტი თანხა იმისათვის, რომ გააგრძელოთ, რადგან უფრო მეტი ადამიანი მონაწილეობს, მცირე დაზოგვა აქვს.

ფინანსური ციკლის განსაზღვრა შესაძლებელია მათემატიკურად და მარტივად შემდეგი ფორმულის გამოყენებით (12 თვის პერიოდის გათვალისწინებით):

ინვენტარის პერიოდი + დებიტორული დავალიანება = ფინანსური ციკლი

შემდეგ ვნახავთ რა არის ინვენტარიზაციის პერიოდი და დებიტორული დავალიანების პერიოდი.

ინვენტარიზაციის პერიოდი

ინვენტარის პერიოდი შეგვიძლია განვსაზღვროთ როგორც დღეების განმავლობაში ინვენტარი რჩება საწყობში მისი წარმოების შემდეგ. ამის გაგება შესაძლებელია შემდეგი ფორმულით:

ინვენტარიზაციის პერიოდი = დღეში გაყიდული საქონლის საშუალო მარაგი / ღირებულება

საშუალო მარაგი არის წლის დასაწყისში ან დროის შესაფასებელი საწყისი მარაგის რაოდენობის ჯამი, რომელიც უნდა დაემატოს წლის ბოლოს ან იზომება დროის მარაგი. ეს შედეგი იყოფა 2-ზე. ნაკეთობის ღირებულებასთან დაკავშირებით, ეს მნიშვნელობა მიიღება გაყიდული საქონლის მთლიანი წლიური ღირებულების გაყოფით წლის 365 დღეზე ან შეფასებული პერიოდის დღეებზე.

დებიტორული დავალიანების პერიოდი

დებიტორული დავალიანების პერიოდია დღეების განმავლობაში ინვენტარის გაყიდვიდან ნაღდი ფულის ამოღების დღე.

დებიტორული დაანგარიშების პერიოდი = დღეში დებიტორული / გაყიდვების საშუალო ანგარიშები

საშუალო დებიტორული დავალიანება არის მთლიანი მისაღები ანგარიშების ჯამი წლის დასაწყისში ან შეფასებული პერიოდი და დებიტორული დავალიანებები, როდესაც ეს წელი ან პერიოდი მთავრდება, შედეგის გაყოფა 2-ს შორის. რაც შეეხება დღეში გაყიდვებს, ეს განისაზღვრება საერთო გაყიდვის გაყოფით 365-ზე.

ფინანსური ციკლი და წმინდა ფინანსური ციკლი

წმინდა ფინანსური ციკლი ან ფულადი ციკლი გვეუბნება, რამდენ ხანს სჭირდება კომპანიას ინვენტარის გაყიდვიდან ნაღდი ფულის აღდგენა.

წმინდა ფინანსური ციკლი = ფინანსური ციკლი - ანგარიშსწორებადი პერიოდები

Ამავე დროს, ანგარიშების გადასახდელი პერიოდი შეიძლება განისაზღვროს შემდეგი ფორმულით:

გადასახდელი პერიოდი = გადასახდელი საშუალო ანგარიში / გაყიდული საქონლის ღირებულება დღეში

გადასახდელი საშუალო ანგარიშები არის წლის ან პერიოდის დასაწყისში გადასახდელი მთლიანი ანგარიშების ჯამი პლუს გადასახდელი ანგარიშები წლის ბოლოს ან გაზომულ პერიოდში, შედეგი იყოფა 2. დღეში გაყიდული საქონლის ღირებულება განისაზღვრება ისევე, როგორც ინვენტარიზაციის პერიოდისთვის.

• შეიძლება დაგაინტერესოთ: ”ბაზრის სეგმენტაცია: რა არის ეს და კრიტერიუმები ითვალისწინებს”

მოკლე და გრძელვადიანი

როგორც ვთქვით, კომპანიის ფინანსური ციკლი არის დრო, რაც საჭიროა ნორმალური მუშაობის შესასრულებლად. როგორც ეს განისაზღვრება დროის ცვლადზე დაყრდნობით, ეს ციკლი აუცილებლად უნდა დაიყოს ორ ნაწილად: მოკლევადიანი ან მიმდინარე ფინანსური ციკლი და გრძელვადიანი ან არამავალი ფინანსური ციკლი.

მოკლევადიანი ან მიმდინარე

მოკლევადიანი ან მიმდინარე ფინანსური ციკლი წარმოადგენს სახსრების მოძრაობას ან მათ ოპერაციულ წარმოქმნას (საბრუნავი კაპიტალი). ამ ტიპის ციკლი გრძელდება, რაც დამოკიდებულია რესურსების რაოდენობაზე, რაც საჭიროა მისი ნორმალური მუშაობის შესასრულებლად. ამ ციკლის შემადგენელი ელემენტებია ნედლეულის შეძენა, მათი მზა პროდუქტად გარდაქმნა, რეალიზაცია და მიღება ეკონომიკური მოგება, ამ ფაზებად ითვლება მიმდინარე აქტივები და მიმდინარე ვალდებულებები, რომლებიც კაპიტალის ნაწილია. სამუშაო.

საბრუნავი კაპიტალით ვგულისხმობთ ინვესტიციას, რომელსაც კომპანია ახორციელებს მიმდინარე აქტივებში: ფულადი სახსრები, რეალიზებადი ფასიანი ქაღალდები, მისაღები ანგარიშები და მარაგი. ცნება "მიმდინარე" გულისხმობს იმ დროს, როდესაც კომპანია ახორციელებს თავის ჩვეულებრივ საქმიანობას კომერციულად განსაზღვრულ პერიოდში, რაც შეიძლება 30, 60, 90, 120 ან 180 დღე, რაც ჩვეულებრივ ემთხვევა თქვენს საკრედიტო და საკოლექციო პოლიტიკას და თქვენი მომწოდებლების მიერ მინიჭებულ პირობებს ანგარიშების გასწორებისთვის გადახდა.

წმინდა საბრუნავი კაპიტალი განისაზღვრება, როგორც მიმდინარე აქტივები მინუს მიმდინარე ვალდებულებებიეს უკანასკნელი არის საბანკო სესხები, გადასახდელი ანგარიშები და დაგროვილი გადასახადები. კომპანია მიიღებს მოგებას მანამ, სანამ აქტივები აღემატება ვალდებულებებს, ანუ ის უფრო მეტს შოულობს ვიდრე დახარჯვა და გადახდა.

წმინდა საბრუნავი კაპიტალი საშუალებას გვაძლევს შევაფასოთ კომპანიის შესაძლებლობა, განაგრძოს ნორმალური განვითარება მისი საქმიანობის გარკვეული პერიოდის განმავლობაში, საშუალო და გრძელვადიან პერსპექტივაში, ჩვეულებრივ განიხილება შემდეგი თორმეტი თვის განმავლობაში.

მოკლევადიანი ფინანსური ციკლით გათვალისწინებულია ორი ინდიკატორი: ლიკვიდურობა და გადახდისუნარიანობა.. ლიკვიდურობა წარმოადგენს აქტივების ხარისხს, რომლებიც დაუყოვნებლივ გადაიქცევიან ფულადი სახსრებით, ღირებულების მნიშვნელოვანი დაკარგვის გარეშე. კომპანიის გადახდისუნარიანობა არის შესაძლებლობა, რომ მას გაუმკლავდეს გაწეულ დავალიანებებსა და მისი გადახდის შესაძლებლობას, ანუ ეს არის ურთიერთობა, რაც კომპანიას აქვს და რა აქვს.

გრძელვადიანი ან მიმდინარე

გრძელვადიანი ან არა მიმდინარე ფინანსური ციკლი მოიცავს ფიქსირებული და ხანგრძლივი ინვესტიციები, რომლებიც განხორციელდა ბიზნესის მიზნების მისაღწევად, და საკუთარი კაპიტალი, რომელიც მოცემულია პერიოდის განმავლობაში და გრძელვადიანი სესხები, აგრეთვე დაფინანსება. სხვადასხვა მუდმივი ინვესტიციები, როგორიცაა უძრავი ქონება, მანქანები, მოწყობილობა და სხვა მასალები და გრძელვადიანი აქტივები ვადა თანდათანობით მიიღებს მონაწილეობას მოკლევადიან ფინანსურ ციკლში მათი ამორტიზაციის, ამორტიზაციისა და დაღლილობა.

გრძელვადიანი ფინანსური ციკლი ხელს უწყობს მოკლევადიან ფინანსურ ციკლს საბრუნავი კაპიტალის გაზრდით. გრძელვადიანი ფინანსური ციკლის ხანგრძლივობა არის დრო, რაც კომპანიას სჭირდება, რათა აღადგინოს ყველა ის ფიქსირებული და გრძელვადიანი ინვესტიცია. ეს ციკლი მიღებულია გარკვეული ცნებების კლასიფიკაციისთვის, რაც გულისხმობს ეკონომიკურ მოგებას ერთ წელზე მეტი ხნის შემდეგ ან აღემატება მოკლევადიანი ოპერაციების ნორმალურ ციკლს.

გრძელვადიანი ფინანსური ციკლის შემადგენელ ელემენტთა შორის ჩვენ გვაქვს არა მიმდინარე აქტივები, არა მიმდინარე ვალდებულებები. მიმდინარე და საკუთარი კაპიტალი და ეს ყველაფერი გამოკლებულია რეზერვების, გაუთვალისწინებელი და გრძელვადიანი რეზერვებისგან ვადა რაც შეეხება მის მაჩვენებლებს, ჩვენ გვაქვს ორი: დავალიანება და მომგებიანობა ინვესტიციებზე ან ინვესტიციის ანაზღაურება.

ორივე ტიპის ფინანსური ციკლის ცოდნის მნიშვნელობა

ძალიან მნიშვნელოვანია ფინანსური ციკლის ხანგრძლივობის ცოდნა მოკლევადიან და გრძელვადიან პერიოდში, რადგან ეს საშუალებას გვაძლევს:

• ობიექტის მიერ განხორციელებული ოპერაციების კლასიფიკაცია კომერციულ ან ფინანსურ ოპერაციებს შორის
• აღიარონ და სწორად გაზომონ აქტივები და ვალდებულებები, რომლებიც წარმოიქმნება ფინანსური ინსტრუმენტებით, რომელშიც ამ ოპერაციების მხარდაჭერა ხდება.

როდესაც ვსაუბრობთ ფინანსურ ციკლზე, ჩვენ ყოველთვის ვისაუბრებთ იმ დროზე, როდესაც ფულადი სახსრები შემოდის კომპანიის მიერ, რომელიც ტოვებს მასში და შედის მასში. ეს არის დრო, რომ ფული ფულადი სახსრებით გადაიქცეს, კომპანიის ოპერატიული საქმიანობის გავლის შემდეგ, რასაც ჩვენ მოკლევადიან ფინანსურ ციკლს ვუწოდებთ და / ან გრძელვადიან ფინანსურ ციკლში მყოფი ინვესტიციის ან ფინანსური საქმიანობის გავლით.

ბიბლიოგრაფიული ცნობარი:

• გროტი, ჯონ. (1992). საოპერაციო ციკლი: რისკი, დაბრუნება და შესაძლებლობები. მენეჯმენტის გადაწყვეტილება - გადაწყვეტილების მართვა. 30. 10.1108/00251749210014725.
• Boston Commercial Services Pty Ltd. (2017). რა არის "ფინანსური ციკლი" და როგორ მოქმედებს ეს თქვენს ბიზნესზე?
• სტივენ ბრაგი (2017) ბიზნესის საოპერაციო ციკლი. საბუღალტრო ხელსაწყოები.