Ponzi şeması: Bu dolandırıcılık şekli nedir (ve nasıl tespit edilir)

Hepimiz, kulaktan kulağa bile, şüpheli bir metodoloji altında büyük bir getiri vaat eden bazı yatırım tekliflerini biliyoruz.

kesinlikle öyle bir durumdu Ponzi şeması. Bu tür bir dolandırıcılığın tam olarak nelerden oluştuğunu, adını neye borçlu olduğunu ve bazı yerine getirilmesi imkansız bir vaatle bu sistemin uygulandığı en iyi bilinen vakalar.

• İlgili makale: "Şirket türleri: özellikleri ve çalışma alanları"

Ponzi şeması nedir?

Ponzi şeması bir piramit tipi bir yatırıma dayalı dolandırıcılık türü. Bu, sisteme katılan her kişinin metodolojinin çalışmaya devam etmesi için yeni üyeler çekmesi gerektiği anlamına gelir.. Açıkçası, her seviyede bu daha karmaşık hale geliyor, çünkü ihtiyaç duyulan insanların ilerlemesi her atlama, bir noktaya ulaşmayı neredeyse imkansız hale getirir, bu nedenle sistem çöker.

Ponzi şeması söz konusu olduğunda, dolandırıcının ilk katılımcılara önerdiği şey, bir miktar para yatırmalarıdır. para ve karşılığında onlara her ay daha küçük bir miktar daha ödeyecek, ancak toplamda yatırımdan daha büyük olacak başlangıç.

Ancak burada bitmiyor, tahmin ettiğimiz gibi, bir piramit sistemi olması, katılımcıların yenilerini aramasını da gerektiriyor. Ayrıca yeni referanslar bulduklarında yatırımlarının geri kazanıldığını görecekler, böylece sonsuz bir sistem yaratacaklar.. Buradaki bariz sorun nedir? Paranın herhangi bir yere yatırılmaması, basitçe dolandırıcının bulunduğu piramidin tepesine doğru yeniden dağıtılıyor. Katılımcılar giriş yapmaya devam ettiği sürece bu parayı taahhüt ettiğiniz ödemeleri yapmak için kullanabilirsiniz.

Ancak, Yeni yönlendirmelerin Ponzi planına katılması artık mümkün olmadığında, faydaları sağlamanın bir yolu olmayacaktır. başlangıçta garanti edilmişti, para miktarı başlangıçtakiyle tamamen aynı olduğu için miktarı arttıran herhangi bir faaliyete yatırım yapılmadı. Bu, piramidin çökmesine ve alt seviyelerin çoğunun parasını kaybetmesine neden olacaktır.

Bu dolandırıcılığın adı neden böyle?

Ponzi şeması Suçlarıyla tanınan bir dolandırıcı olan Carlo Ponzi adını alır. ve burada bizi ilgilendiren sistemi 1920'de geliştirdiğini. Ponzi, Amerika Birleşik Devletleri'ne kısa süre önce gelen ve çok az kaynağa sahip, ancak geniş bir zihin ve az vicdan sahibi bir göçmendi. Çok geçmeden, ABD'de satın alınması diğer ülkelere göre daha pahalı olduğu varsayılan posta kuponlarını satarak çok şey yapabileceğini fark etti.

Zamanında ödeme yaptığı işi için yatırımcı aramaya başladı, bu nedenle söylenti hızla yayıldı ve birkaç ay içinde gerçek bir histeri oldu. Ponzi planına katılmak isteyen, hatta bunun için evi ipotek edecek kadar ileri giden insanların sayısı. Tabii ki Ponzi kupon alıp satmadı, sadece yatırımcılara ödeme yaptı, bu güvenin çok daha fazla katılımcı oluşturduğunu biliyordu.

Carlo Ponzi bir yıldan az bir sürede zenginleşmiş, lüks bir hayat yaşamış ve hatta küçük bir bankanın kontrolünü ele geçirmişti. Ancak, resmi makamlar onu yakından takip ediyordu ve sonunda şirketi devralındı. Fakat Ponzi'nin son bir manevra için hala zamanı olacaktı, yatırımları iddia eden herkese ödeyecekti.. Bu onun güvenini yeniden kazandı ve böylece halkın desteğini kazandı.

Ancak sistemin başarılı olamayacağı açıktı ve sonunda iflas etti ve çoğu yatırımcının tüm parasını kaybetmesine neden oldu. Hapishaneye girdi, ancak kefalet ödemeyi başardı ve sonunda, bazı insanların onu bir hayırsever onuruyla kabul ettiği anavatanı olan İtalya'ya sınır dışı edildi.

Bir Ponzi şemasını tanımanıza yardımcı olan kırmızı bayraklar

Ponzi şemasının tehlikesi, içerdiği çok temel finansal bilgiye sahip bazı insanlar için çok çekici olabilen bir dolandırıcılıkyatırımın getireceği riskin farkına varmayacaklarını söyledi. Bu nedenle, bu tür bir aldatmacayı tespit etmek için en önemli göstergelerin hangileri olduğunu şimdi göreceğiz.

1. Az yatırım, büyük fayda

Muhtemelen bir Ponzi şeması dolandırıcılığının ana özelliği ve tam olarak onu dikkatsizlerin gözünde bu kadar lezzetli yapan şey şudur: teorik olarak sağlayacağı getiriye kıyasla a priori çok düşük bir yatırım önermektedir ve bunu da kısa sürede yapacaktır.. Az yatırım, çok kâr ve tüm bunlar rekor sürede. Kim böyle bir yatırım yapmak istemez ki?

Sorun şu ki, finans dünyası bundan çok daha karmaşık. Bir yatırım bu kadar kısa sürede büyük bir kazanç vaat ediyorsa ya çok yüksek bir risk taşır ya da bu durumda olduğu gibi dolandırıcılıktır.

2. Performansta düzenlilik

Potansiyel yatırımcıları iki kez düşündürmesi gereken kırmızı ışıklardan bir diğeri, çok düzenli bir şekilde çok özel bir getiri vaatleridir. Herhangi bir yasal yatırım, her zaman tam olarak aynı olmadıkları anlamına gelen birden fazla piyasa değişkenine tabidir. ve farklı dönemlerde değiştirilebilir.

Bu gösterge, önceki noktada gördüğümüz gibi, bu düzenliliğe ek olarak çok yüksek bir getiri vaat ediliyorsa özellikle önemlidir. Bu durumda, bize sundukları harika üründen uzaklaşmak daha iyidir.

3. kayıt eksikliği

Diğer yandan, Ponzi planı içeren yatırımlar söz konusu olduğunda, herhangi bir acente veya resmi sicil kaydına yanıt vermezler.Bu, zaten yatırımcıyı bu operasyonun güvenilirliği konusunda şüphelendirmelidir.

Tabii ki, hiçbir dolandırıcılık, kendisini destekleyen prestijli bir kuruluşun garantisine sahip olmayacak, bu yüzden bir kişi karar verirse paranızı böyle dolandırıcı bir sisteme yatırın, hangi endekste olduğunu kontrol edemezsiniz. operasyon.

4. Satış lisansı yok

Tıpkı yatırımları kontrol edecek kayıtların olmaması gibi (bunlar borsada kontrol edilebilecek hisse senetleri değil), ayrıca Ponzi şemasının ürününü satabilmek için hiçbir lisans yoktur.. Dolandırıcılık lisansı nasıl olabilir?

Bu nedenle, yatırımcı satıcıdan resmi akreditasyonlar isterse ve sağlayamıyorsa, Bu belgelerde, ürünün büyük olasılıkla olmadığını gösteren işaretlerden bir başkasıyla karşı karşıyayız. yasal.

5. Bilgi opaklığı

Ponzi şeması operasyonları, resmi kanalların dışında, karanlık arazide çalışır. Bu, bilginin yokluğuyla dikkat çekici olmasını sağlar. Dolandırıcı her zaman bulanık veriler verir, yukarıdaki işlemi açıklar veya tamamen anlaşılmaz bir şekilde yapar.. Bunu çok ayrıntılı olarak açıklayamazsınız çünkü açıklasaydınız, biraz uyanık bir yatırımcı bir şeylerin ters gittiğini anlardı.

Bilgi bol değilse, kesinlikle net değilse ve fikrin sahibi bu konuda herhangi bir şüpheye anlaşılır bir şekilde cevap vermiyorsa, yapmalıyız. kırmızı ışıklardan birini yak ve bu tür bir ürüne yatırım yapma fikrimizden vazgeç, çünkü bunun bir aldatmaca olma şansı artacaktır. önemli ölçüde.

• İlginizi çekebilir: "İkna: ikna sanatının tanımı ve unsurları"

6. Belge eksikliği

Neredeyse hiç bilgi olmadığını görürsek, operasyonlarla ilgili belgeler çok daha az olacaktır. Yatırımcı evrak ve belgeleri kontrol etmek isterse mutlaka sonuçta yatırımın güvenilirliğini kontrol etmenizi engelleyecek her türlü bahane.

Amaç açıktır, yatırımcının gerçekte yapacağına söz verilen şeyi parasıyla yapmadığını doğrulamaya bırakılamaz. Bunun bir Ponzi şeması ve dolayısıyla şüphesiz bir aldatmaca olduğunun bir başka açık göstergesi.

7. Geç ödemeler

Bir yatırımcının tek bir amacı vardır: katkıda bulunan para için kar elde etmek. Sorun şu ki, bir aldatmacada hiçbir fayda yoktur. Aslında var, ama açıkçası dolandırıcı için, yatırımcı için değil. Bu nedenle, karşı karşıya olduğumuz dolandırıcılık türüne karşı bizi uyaracak son ve kesinlikle en net sinyal, ödeme alma sorunudur.

Dolandırıcı, yardımların ödenmesini mümkün olduğunca uzun süre ertelemeye çalışmak için bir dizi sorun ve olay iddiasında bulunacaktır.. Bazı durumlarda, yatırımcı onu almaya gelecektir, ancak piramidin içinde ne kadar düşük olursanız, yatırımcı bir kuruş göremeden Ponzi şemasının çökmesi o kadar olasıdır.

Bibliyografik referanslar:

• Benson, S.S. (2009). Bir Ponzi şemasının kırmızı bayraklarını tanımak. EBM Dergisi.
• Frankel, T. (2012). Ponzi şeması bulmacası: Sanatçılar ve kurbanlarla bir tarih ve analiz. Oxford Üniversitesi Yayınları.
• Mayorga – Zambrano, J. (2011). Ponzi tipi piramit şemaları için matematiksel bir model. Ulusal İstatistik ve Sayım Enstitüsü.
• Zuckoff, M. (2005). Ponzi'nin Planı: Bir Finansal Efsanenin Gerçek Hikayesi. Rastgele Ev: New York.